(Welt-)Wirtschaftskrise und alle schauen Weg! -Teil 2

Artikel ist noch in Arbeit!!

Aktuell passiert so viel, das man eigentlich gar nicht weiss, wo man anfangen bzw. über was mein berichten soll! Aber um ein Verständnis für die aktuelle Situation zu bekommen, werde ich heute auf die Ursachen und Auslöser, welche eine Finanz- oder Wirtschaftskrise hervorrufen, eingehen.

Der Haupauslöser der aktuellen Krise ist eigentlich schnell gefunden und dürfte allen bekannt sein: Die Immobilenkrise in der USA.

Wie kam es zur Immobilenkrise?

Im amerikanischen Traum ist verankert, das neben einem Auto jeder US Bürger auch sein Eigenheim besitzt. Um dies möglich zu machen, hat sich der Staat so einige einfallen lassen.

1. Zinsen für Hypotheken können von der Steuer abgesetzt werden.
2. Zinsfestschreibungen für Kredite bis zu 30 Jahre (in Deutschland z.B. werden diese normal bis zu max. 15 Jahre festgeschrieben).
3. Großzügige Kreditvergaben bei geringen Sicherheiten.

Diese Punkte hören sich erst einmal sehr gut an und man könnte die Amerikanischen Hausbesitzer fasst beneiden. Aber aus Sicht der Banken wurde hier ein System geschaffen, welches nicht kalkulierbar ist.

Nehmen wir mal an, Sie nehmen sich einen Kredit bei der Bank xy um sich ein Eigenheim zu kaufen und bekommen einen Zinssatz von 6% bei 25 Jahren Laufzeit. Hat nun aber ihre Bank nicht genug Eigenkapital oder Erträge um diesen Kredit Finanzieren zu können, geht diese nun zur Bank A und leiht sich das Geld für z.B. 4,5% Zinsen und einer Laufzeit von 5 Jahren (Kurzzeitkredit) und macht somit einen Gewinn von 1,5%.

Dies mag natürlich erst einmal nicht viel sein, aber die Masse macht’s ;-)

Ist nun der Finanzmarkt stabil und die Zinsen sinken, wie es in den letzen Jahren in der USA der Fall war, geht ihr Kreditgeber xy nach 5 Jahren zur Bank B und leiht sich dort erneut Geld um das Kapital im eigenen Haus "flüssig" zu halten.
Bei Bank B bekommt er diesen nun für z.B. 4% Zinsen auf 2 Jahre. Erkennen Sie das Muster?

Dies ist natürlich alles legitim und sichert den Banken ihre Gewinne und das Kapital im eigene Haus (es gibt Banken, die gerade mal ein Eigenkapital von 100.000$ aufweisen können und trotzdem fleissig Kredite vergeben!).

Nun kam hinzu, das die Immobilien Preise in denn USA die letzten Jahren zum Teil enorm gestiegen sind (je nach Bundesstaat und Stadt). Somit war eine Immobile die sie im Jahre 2003 für z.B. 150.000$ Finanziert haben, im Jahre 2006 bereits 230.000$ Wert.

Was hatte dieser Preisanstieg für Auswirkungen?

Ganz klar, der Immobilienhandel erfreute sich größter Beleibtheit und das nicht nur bei Firmen, auch Privatpersonen kauften weitere Häuser (und nahmen hierzu Kurzzeitkredite auf) um diese nach 1 - 2 Monaten mit Gewinn zu verkaufen.

Ein weiterer wichtiger Aspekt zum Wege in die Immobilenkrise, war die Umschichtung von bestehenden Krediten, was in Amerika eine Standardprozedur ist.

Also wird der laufende Kredit durch einen günstigeren (kleinerer Zinssatz) abgelöst und da sich ja der Wert des Hauses vergrössert hat und somit ja auch die Sicherheiten, wurde der neue Kredit gerne etwas Größer ausgelegt wie nötig (der neue SUV kann kommen!).

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